Доходность зарубежных банковских вкладов

Причины для вывода денег за границу у каждого свои, но основная, по которой большая часть зарубежных вложений оседает на банковских депозитах, сохранность средств. Кого-то пугают политические риски, кого-то – пробелы в законодательстве, а кто-то не доволен отечественной финансовой системой. 
Доходность по зарубежным банковским вкладам намного ниже, чем по российским и редко превышает 3-4%. Так, в первой же приходящей на ум стране, Швейцарии процент по банковским вкладам  на три года составляет от 1,09% до 1,5%. Банки Австрии и Германии держат равнение на своих швейцарских коллег: процент по депозитам до 1 года в Deutsche Bank составляет 1%, в Postbank – 0,90%. Великобританский Lloyds TSB дает по вкладам от 0,25% до 2,75%, так же в зависимости от срока действия депозита.  

Принимая решение об открытии зарубежного вклада надо быть готовым к тому, что у иностранных банков есть ряд требований к иностранным клиентам. Во-первых, к потенциальным клиентам из России и их деньгам у них настороженное отношение. Любого иностранца проверять будут детально, поэтому надо предоставить максимум информации о себе, семье, работе и источнике дохода. Во-вторых, иностранный гражданин может заинтересовать такие банки только доказав свою состоятельность, и часто в связи с этим банки устанавливают для иностранцев минимальную сумму вклада и неснижаемый остаток по счету. Так, в австрийском Raiffeisen Bank минимальный депозит $1 млн. В-третьих, происхождение денег необходимо доказать. В-четвертых, для открытия вклада необходимо приехать в банк лично, правило «знай своего клиента» никто не отменял. Ну и в-пятых, обслуживание вкладов и счетов стоит немалых денег, в среднем $1000 - $1500 в год.

Да, надежность иностранных банков на порядок выше российских, но всё же не абсолютная. И тем не менее выбор между уверенностью в безопасности отдаваемых на хранение сбережений и желанием получать доход от сбережений, лучше делать совместно со специалистом и руководствуясь собственными долгосрочными целями.

Автор: Ирина Заболотная

ДАЛЬШЕ »

US REITs with High Dividends

Here is a short list of US REITs paying more than 12%.

Of course, non-US investors need to pay attention to the tax rates on dividends from US REITS. If you fill out a W8-BEN, you may get the these dividends with no taxes! But that is not the case for all investors.

Author: Chris Davies

ДАЛЬШЕ »

Инвестиции в серебро

Ни для кого не секрет, что история таких металлов, как золото и серебро, теснейшим образом связана с историей формирования самого человеческого общества. Еще древние греки и египтяне находились под колдовским очарованием этих драгоценных субстанций. Современный человек в своем отношении к драгметаллам мало отличается от своих предков, и это естественно, так как, помимо всех известных нам уникальных свойств золота и серебра, мы знаем, что на протяжении 5000 лет они были, собственно, самими деньгами. И золото, и серебро – это древний эквивалент ценности, и сейчас мы, заводя речь об инвестициях, никогда не можем обойти своим вниманием ни «золотой» ни «серебряный» вопрос.

Особенность вложений денег в физические металлы заключается, в первую очередь, в уникальности этих инвестиций. Это вложение капитала в реальную имущественную ценность, являющуюся по оценкам многих специалистов лучшей формой денег на все времена. Характерен тот факт, что неважно, насколько мудреной может оказаться валютная система, она в любом случае будет базироваться на «металлическом» фундамента, который состоит в первую очередь из золота и серебра.

Большинство инвесторов в обязательном порядке имеют в своем портфеле «драгоценные» активы, и многие из них встают перед дилеммой, во что конкретно инвестировать – в серебро или все-таки в золото? Есть авторитетное мнение, что в самом ближайшем времени серебряных запасов останется гораздо меньше, чем золотых. Утверждается, что уровень изменения запасов серебра за последние 20 лет составил 95% (в сторону уменьшения), в то время, как золота за тот же период стало меньше лишь на 5%. Неудивительно, что спрос на серебро возрастает на повышенной скорости, ведь, помимо своей драгоценной сути, серебро пользуется высокой технологической востребованностью – оно используется, например, в машиностроении, электронике, медицине.

Рыночные специалисты выдвигают весьма и весьма оптимистичные прогнозы в отношении дальнейшей судьбы серебра, поскольку даже в случае полного краха рынков, серебро из-за своей практической полезности и даже необходимости все равно будет цениться высоко. Есть некоторые утверждения, что в ближайшие 15 лет серебро может буквально взлететь в цене, и масштабы этого взлета оцениваются в пределах от 50 до 100 раз.

Из всего сказанного выше можно сделать обоснованный вывод, что на текущий момент именно серебро можно назвать одним самых перспективных с инвестиционной точки зрения драгоценных металлов.

Автор: Григорий Бабаков

ДАЛЬШЕ »

Investors Sentiment: Too negative!

Almost 45% of individual investors in the US described themselves as 'bearish' on the market this week. This study is conducted weekly by the Association of Individual Investors and is often looked at as a contrarian indicator to stock market performance.

The expectation that stock prices will rise over the next six months, fell to 28.7%, below the important level of 30%. This is the seventh time in the past 12 weeks that optimism has reached these low levels. It is also the 13th consecutive week that bullish sentiment has been below its historical average of 39%.

Neutral sentiment, expectations that stock prices will stay essentially unchanged over the next six months, dipped lower to 27%, also. The historical average is 31%.

Bearish sentiment, expectations that stock prices will fall over the next six months, jumped to 44.4%. This is the 11th time in 12 weeks that bearish sentiment has been above its historical average of 30%.

This week pessimistic levels are back to levels last seen at the start of June, reflecting continued pessimism among individual investors about the short-term direction of stock prices. The current 13-week streak of below-average bullish sentiment is the longest since a 14-week stretch from December 20, 2007, through March 20, 2008. At the same time, the current eight-week streak of above average bearish sentiment is the longest since a 14-week stretch from July 21, 2011, through October 20, 2011.

Persistently extreme levels in investment sentiment, such as those we are witnessing currently, cannot be maintained forever. They often are seen as precursors to large sustained up moves in equities. It will take a large catalyst, however, to remove such bearish sentiment. Is the European bail out of banks enough?

Well, markets surged in Asia this morning as investors cheered the agreement by European leaders that the region’s permanent bailout fund can be used to recapitalize struggling banks.

This agreement move caught markets off guard in Asia, and quickly put them in positive territory, rebounding from earlier losses, with the euro soaring to $1.2586, compared to $1.2444 late on Thursday night.

Author: Chris Davies

ДАЛЬШЕ »

Skew: Время покупать структурированные продукты

В противовес тому, что мы видели ранее, сейчас самое время инвестировать в структурированные продукты. CBOE SKEW доходит до минимума в зоне поддержки около 115. Структурированные продукты обеспечивают высокую доходность за счет увеличивающегося спроса на защитные деривативы! 

Автор: Вероника Тишкова    

ДАЛЬШЕ »

Structured Products Overview

Structured products are pre-packaged financial products designed to facilitate customized risk return objectives.  They are based on a traditional security with modified payment features linked to the performance of an underlying asset.  There is no strict formula for the composition of structured products but they are generally based on derivatives, baskets of securities, options, swaps, commodities, or indices.  Because of the highly customizable nature of these products, examining a few examples of is the best way to acquire a basic understanding of them.

            Many structured products perform a principal guarantee function in the form of what is essentially an accrual bond.  An accrual bond, sometimes called a “zero-coupon bond,” is a security that does not pay interest payments but is purchased at a discount and redeemed for its face value at maturity.  In addition to this principal guarantee, a structured product will have a second component contingent upon the performance of an underlying equity instrument.  For instance, the second component in this example could be a call option on an equity index that pays a predetermined amount for gains above a predetermined level.

            As a second example, let us look at a structured product recently featured on the AVC advisory website.  This structured product offers a quarterly coupon payment of 2.1% for a period of five years.  This 8.4% potential yearly yield is contingent upon the performance of three developed world stock indices.  So long as the three indices do not fall more than 40% from their initial value at the end of the previous quarter investors will earn the quarterly interest payment.  Unlike the prior example, there is risk of principal loss with this product if any equity index is lower than 60% of the strike level at the time of the notes’ maturity.

            These two examples are examples of growth products and income products respectively.  Growth products provide a level of capital protection whereas income products provide a higher income with a risk to the capital return.  Generally, principal protection features are traded for a variety of performance features.  Different types of structured products give the investor flexibility and allow him or her to invest in accordance with his or her personal expectations. 

            Despite their recent surge in popularity, structured products are occasionally criticized for their illiquidity.  The highly customized nature of the investment makes them a buy-and-hold asset.  Some innovations have been explored such as exchange-traded-notes, a product made to resemble an ETF composed of debt instruments with returns contingent upon the performance of an underlying asset.  The customized nature of the structured product also makes for pricing, rating, and regulation difficulty.  Investors should work closely with their financial advisor in order to perform the extra level of due diligence recommended before investing in a structured product. 

            One of AVC Advisory’s core financial instruments is the structured product.  Our experienced team members are more than happy to work with investors interested in finding a structured product that is right for them.       

ДАЛЬШЕ »

Инвестируем во всё с помощью ETF

Биржевые фонды (ETF) дают прекрасную  возможность широко диверсифицировать свои инвестиции. Если раньше необходимо было иметь доступ к дополнительным платформам и счетам, то сейчас с помощью ETF  и традиционного брокерского или инвестиционного счета вы можете инвестировать во всё.


Используем с выгодой быстрое изменение цен на сырье

Мучаетесь сомнениями и страхами каждый раз, когда инвестируете в сырье? Считаете, что золото может еще больше вырасти в цене?

Существует множество фондов ETF, дающих доступ к инвестированию в сырьевые товары.  Например, Вы узнали, что весенние посевные работы откладываются, в связи с этим Вы можете открыть фьючерсный счет и анализировать сотни контрактов, или же использовать брокерский или инвестиционный счет и купить  PowerShares DB Agriculture Fund (DBA).

Вы можете создать корзину из сырьевых инвестиций с DBA, PowerShares DB Base Metals Fund (DBB), PowerShares DB Energy Fund (DBE) и SPDR Gold Trust(GLD).

Также существует множество фондов, содержащих акции, цены которых привязаны к ценам на сырье, например Market Vectors Gold Miners (GDX).


С легкостью торгуем валютами

Думаете, что индийская или китайская экономика будет набирать обороты быстрее и увереннее, чем наша? Хотите торговать валютой евро на регулярной основе?  Все это возможно также с помощью ETF.

У вас есть выбор – китайский юань (CYB), индийская рупия (ICN) и евро (EUR). Вы даже можете купить южноафриканский ранд (SZR) или новозеландский доллар (BNZ).

Безусловно, валютные рынки могут быть очень переменчивыми. Это не проблема, поскольку с помощью ETF Вы можете выбрать гибкую агрессивную стратегию. К примеру, Ultra Euro (ULE) вырастает по отношению к евро в двойном размере, в то время как UltraShort Euro (EUO)  движется в обратном направлении в 2 раза быстрее. (Подобные фонды существуют и для йены.)

Покупаем облигации

Вы когда-нибудь пытались купить облигации с помощью биржевого брокера? Это нелегко. Вам нужно знать какой срок погашения и кредитный рейтинг Вы хотите.  Более того, комиссии здесь выше, чем при инвестировании в акции.
 
Альтернативой может быть покупка индекса облигаций по цене пакета акций.Существует огромное количество  фондов ETF, следующих практически за любым типом ценных бумаг с  фиксированной процентной ставкой.

Некоторые фонды – традиционные, такие как новый Pimco 1-3 Year Treasury Index(TUZ), другие довольно агрессивные -  iBoxx High Yield Corporate Bond Fund (HYG). Существуют также муниципальные фонды, такие как PowerShares Insured CA Municipal Bond Portfolio (PWZ) и международные фонды, среди них  JPMorgan USD Emerging Markets Bond Fund (EMB).

Занимаемся сделками с недвижимостью

Как оперативно продавать и покупать недвижимость? Все, что нужно – это комбинировать фонд SPDR Dow Jones REIT (RWR) с фондом SPDR Dow Jones International Real Estate (RWX), и Вы станете собственником объектов недвижимости в таком количестве стран, что Дональду Трампу и не снилось.
Конечно, местоположение играет важнейшую роль, и поэтому стоит отметить, что Вы можете нацеливаться на определенные географические направления. Например,  фонд FTSE EPRA/NAREIT Developed Asia Index Fund (IFAS) имеет недвижимость на азиатском побережье Тихого Океана.
Если Вам больше нравятся ипотечные кредиты, а не сама недвижимость, то Вашему вниманию предлагается фонд Barclays MBS Bond (MBB).

Создаем выигрышную корзину ценных бумаг

Фонды ETF позволяют невероятно легко составлять диверсифицированные инвестиционные портфели.  Вы выбираете рыночную капитализацию  - S&P 500 SPDR (SPY), стиль - Growth ETF (VUG) или страну  - MSCI United Kingdom Index (EWU).

В нашем Путеводителе по ETF мы используем фонды, которые следуют за отдельными секторами и отраслями. Это позволяет нам оценивать прибыльность каждого из фондов и выбирать для рекомендации лучшие.


Автор: Вероника Тишкова    

ДАЛЬШЕ »